国外転出時課税（通称「出国税」）は、2015年（平成27年）税制改正により日本に導入されています。

特にキャピタルゲイン課税について、富裕層の課税逃れを防ぐ目的で導入されています。対象は、1億円以上の有価証券等を保有したまま海外へ移住するようなケースとなり、出国時における含み益に課税される制度です。

ちなみに、アメリカにおいても一定の居住者が、アメリカ市民権を放棄し永久帰国するような場合のExpatriation tax（通称”Exit tax”）制度があります。世界各国、富裕層に対する水際対策が講じられているのです。

以下は、2025年現在における制度の概略です。

国外転出時課税とは？

• 制度の概要
  平成27年度税制改正で創設され、2015年7月1日以降の国外転出から適用されています。
  出国時点で保有する株式や投資信託などの金融資産を「売却したもの」とみなし、その含み益に所得税・復興特別所得税が課されます。
• 対象者
  以下の2条件を満たす人が対象です。
  • 国外転出時に1億円以上の対象資産を保有している
  • 過去10年以内に5年を超えて日本に居住していた
• 対象資産
  株式（上場・非上場）、投資信託、匿名組合契約の出資持分、未決済の信用取引やデリバティブ取引など。
  ※不動産や預貯金は対象外。

なぜ課税されるのか？

• 背景には、租税回避の防止があります。
  例えば、含み益のある株式を売却する前にキャピタルゲイン課税のない国（香港、シンガポール、マレーシア、タイ、UAE等）へ移住すると、日本でも移住先の国でも課税されないケースが生じます。これを防ぐため、出国時点で課税する仕組みが導入されています。

納税猶予制度

• 出国までに納税管理人を選定し、担保を提供することで、国外転出時課税の納税猶予が可能。
• 猶予期間は原則5年、延長により最大10年まで可能。
• 納税猶予期間中は、毎年「継続適用届出書」の提出が必要。
• 対象資産を継続保有したまま5年以内に帰国する等、一定の場合には課税の取り消しが可能。
• 5年以内帰国の場合の課税の取り消しには、帰国後4か月以内に更正の請求が必要。

相続・贈与の場合

• 出国者本人だけでなく、国外居住者への贈与や相続によって資産が移転する場合も課税対象となります。贈与・相続の対象となった資産の含み益に課税される仕組みです。

実務上の注意点

• 申告のタイミング
  ➤納税管理人を選定して納税猶予の適用を受ける場合は、国外転出日の翌年の確定申告期限までに申告（相続の場合には相続開始日から4か月以内に相続人全員で申告）。
  ➤納税管理人を選定せず納税猶予の適用を受けない場合は、国外転出時までに準確定申告と納税が必要（相続の場合には相続開始日から4か月以内に準確定申告と納税）。

まとめ

国外転出時課税は、海外移住を計画する富裕層にとって大きなインパクトを持つ制度ですが、相続・贈与の場合においても以外な盲点として影響のある制度です。
1億円以上の金融資産を保有している方は、必ず制度を理解し、専門家への相談と共に納税猶予制度の活用や申告手続きの準備を行うことが重要です。

Exit Tax in Japan

The “Exit Tax” was introduced in Japan through the 2015 (Heisei 27) tax reform.

In particular, it was established to prevent wealthy individuals from avoiding capital gains taxation. The system applies to cases where someone emigrates overseas while holding securities worth 100 million yen or more, and unrealized gains are taxed at the time of departure.

Incidentally, the United States also has an Expatriation Tax (commonly called the “Exit Tax”) for certain residents who renounce U.S. citizenship and permanently leave the country. Around the world, measures are being implemented to prevent tax avoidance by high-net-worth individuals.

The following is an overview of the Exit Tax system in Japan as of 2025.

What is the Exit Tax in Japan?

The Exit Tax was created under the 2015 tax reform and has applied to departures from Japan since July 1, 2015.
At the time of departure, financial assets such as stocks and investment trusts are treated as if they were sold, and the unrealized gains are subject to income tax and the special reconstruction income tax.

➤Eligible Individuals

The following two conditions must be met:

• Holding taxable assets worth 100 million yen or more at the time of departure
• Having resided in Japan for more than five years within the past ten years

➤Taxable Assets

• Stocks (listed and unlisted)
• Investment trusts
• Partnership interests under anonymous association contracts
• Outstanding margin transactions and derivative transactions

Note: Real estate and bank deposits are excluded.

Why is it taxed?

The background lies in preventing tax avoidance.
For example, if someone emigrates to a country without capital gains tax (such as Hong Kong, Singapore, Malaysia, Thailand, or the UAE) before selling appreciated stocks, they may avoid taxation both in Japan and in their new country of residence. To prevent this, Japan introduced taxation at the time of departure.

Tax Payment Deferral System

• The deferral period is generally five years, and may be extended up to a maximum of ten years.
• During the deferral period, the annual filing of a designated notification form is mandatory.
• If the taxpayer continues to hold the relevant assets and returns to Japan within five years, taxation may be canceled under certain conditions.
• In the case of returning within five years, cancellation of taxation requires filing a request for correction within four months after returning to Japan.

Inheritance and Gifts

The Exit Tax applies not only to the departing individual but also when assets are transferred through inheritance or gifts to non-residents. In such cases, unrealized gains on the transferred assets are taxed.

Practical Points to Note

➤Filing Timing

• If a tax agent is appointed and the tax deferral system is applied:
  Filing must be completed by the tax return deadline of the year following the date of departure.(In the case of inheritance, all heirs must file within four months from the commencement of inheritance.)
• If no tax agent is appointed and the tax deferral system is not applied:
  A quasi-final tax return and payment must be completed by the time of departure.
  (In the case of inheritance, a quasi-final tax return and payment must be completed within four months from the commencement of inheritance.)

Conclusion

The Exit Tax in Japan is a system with significant impact on wealthy individuals planning to emigrate overseas, but it also affects cases of inheritance and gifts.
Anyone holding financial assets worth 100 million yen or more must understand the system, consult with professionals, and prepare for both the use of the tax deferral system and the necessary filing procedures.

都市の再開発は、老朽化した建物やインフラを刷新し、より効率的で快適な都市空間を創出するための取り組みです。

高層ビル、商業施設、公共空間が一体となった「未来都市」の創出には、利便性と資産価値の向上に加え、複合災害に対する強靭性の確保も重要なテーマとなっています。

再開発事業は長期戦

大きなプロジェクトは短期間では完成できません。国土交通省の事業期間の推移資料によれば概ね6年から9年程度の期間を要していることが分かります。

（出典：国土交通省）

実際に、東京都港区六本木エリアにおける過去の第一種市街地再開発事業の計画から実績をみてみました。

すると、以下の通り大規模プロジェクトの都市計画決定から工事完了までに少なくとも約8年程度の年月を要することが分かります。

第一種市街地再開発事業の過程では、従前建物・土地所有者等は、従前資産の評価に見合う再開発ビルの床（権利床）を受け取る権利があります。この「権利変換」を経て、所有することとなります。

また、土地の高度利用により創出される新たな床（保留床）を外部の新しい居住者やディベロッパー等事業者へ売却処分することにより、事業に必要な資金をまかないます。

もちろん「権利変換」を望まない場合もあります。この場合には、期日までに申し出ることで価額相当の金銭の給付を受け、地区外に転出することも可能です（地区外転出）。

（出典：国土交通省「市街地再開発事業の税制優遇措置について（概要パンフレット）より抜粋）

まちづくりは、長い年月をかけて少しずつ進化していきますが、この段階に応じた資産価値に対する「税」の側面も移り変わります。

相続税：再開発の進行度で評価額が変わる

再開発事業に指定された土地の評価：

• 初期段階（従前地）：再開発前の土地評価額は、相続税路線価に基づき、通常の宅地と同様に評価します。
• 中期段階（仮換地）：仮換地が指定されると、使用収益権の有無及び造成工事の状況により評価方法が変わります。また、清算金が見込まれる場合には考慮されます。
• 後期段階（換地）：新たな土地・建物が確定し、換地処分後は、一般の宅地と同様に評価します。

再開発事業の建物の評価（権利評価額）：

• 権利変換価額のうち建物部分の価額×70%（工事完了まで1年超の場合さらに5％控除）

長期に及ぶ開発期間の中で、いつ相続が発生するかはコントロールできることではありませんが、相続税の評価上は、再開発事業の段階に応じて評価方法が異なることとなります。結果として相続発生時の状況が相続税額に直結するため、事業スケジュールの把握が重要になります。

資産保有者が考えるべきこと

未来都市の恩恵を受ける一方で、資産保有者は以下の視点を持つことが重要です：

• 相続税評価のタイミング管理：相続が発生する時期によって評価方法が異なるため、事業進捗と照らし合わせた対策が必要。
• 貸付事業の再開による特例活用：再開発で中断した貸付事業を再開することで、小規模宅地の特例が適用される可能性もあるため、事前の確認が重要です。
• 固定資産税の軽減措置の確認：権利床の用途や取得方法によって、税制優遇が受けられるかをチェックしましょう。

再開発事業は都市の未来を形づくります。未来都市のゆくえを見据えながら、生きている間にあとどれだけの魅力的な都市を感じることができるのか・・・今後の再開発事業も楽しみです。

What Kind of Future City Does Redevelopment Envision?

Urban redevelopment is an initiative to renew aging buildings and infrastructure, creating more efficient and comfortable urban spaces.
The creation of a “future city,” where high-rise buildings, commercial facilities, and public spaces are integrated, involves not only improving convenience and asset value but also ensuring resilience against complex disasters as a critical theme.

Redevelopment Projects Are a Long-Term Endeavor

Naturally, large-scale projects cannot be completed in a short period. According to data from the Ministry of Land, Infrastructure, Transport and Tourism, such projects typically require about six to nine years.

Looking at past Type I Urban Redevelopment Projects in the Roppongi area of Minato Ward, Tokyo, we can see that large-scale projects take at least around eight years from the decision of the city plan to the completion of construction.

In the process of a Type I Urban Redevelopment Project, former building and landowners have the right to receive redevelopment building floor space (rights floor) equivalent to the value of their previous assets. Through this “rights conversion,” they become owners of the new property.

Additionally, newly created floor space (reserved floor) resulting from intensive land use is sold to new residents or developers to secure the funds necessary for the project.

Of course, some may not wish to undergo “rights conversion.” In such cases, by applying before the deadline, they can receive monetary compensation equivalent to the value and relocate outside the district (external relocation).

Tax Perspectives Shift Alongside Redevelopment Progress

City-building evolves gradually over many years, and the tax aspects of asset value change accordingly.

Inheritance Tax: Valuation Varies by Redevelopment Stage

Land valuation in redevelopment projects:

• Initial stage (pre-redevelopment land): Land is valued based on inheritance tax road prices, the same as ordinary residential land.
• Intermediate stage (provisional land): Once provisional land is designated, valuation methods vary depending on usage rights and construction status. Expected settlement payments are also considered.
• Final stage (land readjustment): After new land and buildings are finalized, valuation is conducted as with ordinary residential land.

Building valuation in redevelopment projects (rights valuation):

• Building portion of rights conversion value × 70%
• If construction takes more than one year to complete, an additional 5% deduction applies.

Since the timing of inheritance cannot be controlled during the long development period, inheritance tax valuation differs depending on the stage of redevelopment. As a result, the situation at the time of inheritance directly impacts the tax amount, making it essential to understand the project schedule.

Key Considerations for Asset Holders

While enjoying the benefits of future cities, asset holders should keep the following perspectives in mind:

• Managing inheritance tax timing: Because valuation methods differ depending on when inheritance occurs, countermeasures aligned with project progress are necessary.
• Utilizing special provisions through resumption of lending businesses: Restarting lending businesses interrupted by redevelopment may allow application of small residential land tax benefits, so prior confirmation is crucial.
• Checking property tax reduction measures: Depending on the use and acquisition method of rights floor, tax incentives may apply.

Redevelopment projects shape the future of cities. As we look ahead to the trajectory of these future cities, it is exciting to imagine how many more attractive urban spaces we will be able to experience in our lifetimes.

税制改正の重要ポイント

2025年（令和7年）は、年の中途で亡くなられた方の所得税申告、すなわち「準確定申告」においても影響があるため注意が必要です。

税制改正の主な内容（令和7年度）

• 基礎控除額の引き上げ：従来の48万円から所得金額によっては最大95万円へ
• 給与所得控除の最低保障額：55万円 → 65万円
• 特定親族特別控除の創設：19歳以上23歳未満で所得が123万円以下の扶養親族がいる場合の特別控除
• 施行日：2025年12月1日

これら基礎控除等の改正内容は、施行日である12月1日から実務として運用スタートするため、準確定申告の場合には、その「申告日」が12月1日以降であるか否かにより、控除額が異なるケースがあります。

準確定申告で注意すべき点

準確定申告は通常の確定申告とは異なります。通常その年の1月から12月までの12か月分の所得について確定申告を行うところ、例えば「年の中途で死亡した場合」の他、納税管理人を設置せずに海外転勤等のため1年以上の予定で「年の中途で出国をする場合」について、申告対象期間をその事由の生じた日で一旦区切った上で申告を行う、という点です。

年の中途で相続が発生した場合、被相続人（亡くなられた方）の1月1日から死亡日までの期間に区切って、確定申告を行うこととなります。これが、「準確定申告」となり、申告・納税義務者となる相続人は、相続を知った日の翌日から4ヶ月以内に申告を行うこととなります。

➤相続が発生した場合の準確定申告期限

①2025年3月10日に相続が発生した場合⇒2025年7月10日までに準確定申告を行います。

②2025年8月10日に相続が発生した場合⇒2026年12月10日までに準確定申告を行います。

この際、以下のようなケースが発生します：

• 11月30日以前に申告した場合（①のケース）：改正後の控除額は適用されていません
• 12月1日以降に申告した場合（②で12/1以降に提出）：改正後の控除額が適用されています

今回の税制改正の「施行日」よりも前に申告を行っていた場合には、現状改正後の控除額は適用されていません。しかし、準確定申告のようにイレギュラーな事象が年の中途に発生した場合であっても、令和7年中の所得であることに変わりありません。そこで、11月30日以前に既に準確定申告を済ませてしまった場合でも、令和7年中の所得に関する申告については、改正後の控除額適用のため、「更正の請求」による救済策を検討する余地があるということになります（国税庁｜令和7年度税制改正（基礎控除の見直し等関係）Q＆A7-1）。

更正の請求とは？

更正の請求とは、既に提出した申告内容を修正して納めすぎた税金を還付する手続きです。令和7年分の所得について行った準確定申告については、控除の適用可否を再検討することも念頭に入れて置く必要があります。

しかし、相続税の申告期限との兼ね合いを考慮すると、還付税額や還付加算金がいつ頃確定するのかについては断定できません。このため、相続税の申告期限や金額の影響度合い等を考慮の上で、最適解を見つけることが求められる場面もでてくるのではないかと考えます。はじめから還付申告ということが分かっているケースにおいては、申告期限が11月30日以前に到来していても、あえて12月1日以降に申告書を提出して一度で完結させるという策を講じる場合もあるでしょう。

令和7年分準確定申告のポイント

• 申告日が2025年12月1日以降なら、改正後の控除額を適用
• 11月30日以前に申告した令和7年分準確定申告は、控除額が旧制度のまま → 更正の請求を行う効果を検討しましょう

Key Points of the 2025 Tax Reform

In 2025 (Reiwa 7), special attention is also required when filing a “quasi-final tax return” (jun-kakutei shinkoku) for individuals who passed away during the year. This is because the amount of applicable income deductions may vary depending on the filing date.

Main Highlights of the 2025 Tax Reform

• Increase in Basic Deduction: Raised from the standard ¥480,000 to a maximum of ¥950,000 depending on income level
• Minimum Salary Income Deduction: Increased from ¥550,000 to ¥650,000
• New Special Deduction for Certain Dependents: Applies when the taxpayer has a dependent aged 19–22 with income of ¥1.23 million or less
• Effective Date: December 1, 2025

Since these changes take effect from December 1, 2025, the filing date of a quasi-final return determines whether the revised deduction amounts apply. Returns filed on or after December 1 may be eligible for the new deductions, while those filed earlier may not.

Important Notes on Quasi-Final Tax Returns

Unlike regular final tax returns, which cover income from January 1 to December 31, a quasi-final return is required when a taxpayer:

• Passes away during the year, or
• Departs Japan mid-year for an overseas assignment of one year or more without appointing a tax agent.

In such cases, the taxable period is cut off at the date of death or departure, and a quasi-final return must be filed accordingly.

For example, if a person passes away mid-year, the return must cover the period from January 1 to the date of death. The legal heirs, who become responsible for filing and paying the taxes, must submit the return within four months from the day they became aware of the inheritance.

➤ Filing Deadlines for Quasi-Final Returns in Case of Inheritance

• If the individual passed away on March 10, 2025 → File by July 10, 2025
• If the individual passed away on August 10, 2025 → File by December 10, 2025

Implications of Filing Timing

• Filed before November 30 (e.g., Case ①): Revised deduction amounts do not apply
• Filed on or after December 1 (e.g., Case ②): Revised deduction amounts do apply

Even if a quasi-final return is filed before the reform’s effective date, the income still pertains to the 2025 tax year. Therefore, a corrective claim (kōsei no seikyū) may be considered to apply the revised deductions retroactively.

What Is a Request for Correction?

A request for correction is a procedure to amend a previously filed return and request a refund for overpaid taxes. For quasi-final returns related to 2025 income, taxpayers should consider whether the revised deductions can be applied retroactively.

However, due to the interaction with the inheritance tax filing deadline, it may be difficult to determine exactly when the refund or interest will be finalized. In such cases, it is important to weigh the impact of inheritance tax deadlines and refund amounts to determine the best course of action.

In situations where a refund is expected from the outset, some may choose to intentionally file the return after December 1, even if the original deadline falls before that date, in order to benefit from the revised deductions in a single filing.

Summary

• If the filing date is on or after December 1, 2025, the revised deduction amounts apply
• If a quasi-final return for 2025 was filed before November 30, the old deduction amounts apply → Consider filing a request for correction to apply the revised deductions

少子高齢化の時代、税のあり方はどう変わるのか？

日本の人口構造は、かつてないスピードで変化しています。出生率の低下と高齢化の進行は、社会保障や地域経済だけでなく、税収の構造にも大きな影響を与えています。

人口動態の変化が税収にどのような移り変わりをもたらし、これからどのような未来を描くのでしょうか？

税収の構造はどう変わってきたか

前回のブログ「相続税のシェア」にも登場した以下のグラフが過去約30数年間の税収の移り変わりを表しています。

税収の過去

かつての日本では、人口増加と高度経済成長に支えられていました。1989年（平成元年）に消費税が導入されて間もない頃は、所得課税が税収の大半を占めていました。しかし、1990年代以降、バブル崩壊と共に人口の伸びが止まり、税収の質が変化し始めます。

減少する所得を補うかたちで間接税である消費税の税率上昇がはじまり、以下の黒い折れ線グラフの通り、税率3％→5％→8％→10％と、約30数年かけて段階的に上昇し推移していきました。

税収の現在地

2025年9月1日現在の総務省統計局による概算値では、日本の総人口は1億2,400万人を下回り、生産年齢人口（15〜64歳）は全体の約59%まで低下しています（人口推計 2025年（令和7年）9月報）。

生産年齢人口が減少すると、所得税や住民税など「働く世代」からの税収も比例して減少傾向になると考えられ、現状維持のまま何もイノベーションが起こらなければ経済規模の縮小は時間の問題と考えられています。

また、医療・介護などの社会保障費は増加の一途をたどっており、財政の持続可能性が問われています。

※出典：税収に関する資料 : 財務省

そして未来は？
明らかに「人口」に依存できなくなるため、所得水準の維持あるいは質の向上のため、生きがいをもって働くことのできる環境の整備、そして生命線とも読み取れる消費税とのバランス維持が、ますます重要な要素になるのでは、と感じます。それとともに、税の配分の在り方が希望を持てる未来へ導いていくと信じたいものです。

まとめ
人口動態の現在の立ち位置を受け止め、危機にどう向き合い生きていくかは私たち次第です。税収の移り変わりが歴史に刻む変化を理解し、未来の在り方を一人一人が考えることも持続可能な社会を築くために必要なことかもしれませんね。

How Will Tax Policy Evolve in an Era of Population Decline and Aging?

Japan’s demographic structure is undergoing an unprecedented transformation. Declining birth rates and a rapidly aging population are reshaping not only social security and regional economies, but also the very foundation of our tax system.

How are these demographic shifts influencing tax revenue—and what kind of future might they lead us toward?

How Has the Structure of Tax Revenue Changed?

The graph featured in our previous post, “The Share of Inheritance Tax,” illustrates how Japan’s tax composition has evolved over the past three decades.

Tax Revenue in the Past
Japan once thrived on population growth and rapid economic expansion. In 1989, the first year of the Heisei era, the newly introduced consumption tax played a minor role, while income-based taxation accounted for the majority of revenue. However, following the burst of the economic bubble in the 1990s, population growth stalled—and the nature of tax revenue began to shift.
To compensate for declining income levels, the government gradually raised the consumption tax rate, a form of indirect taxation. As shown in the black line graph, the rate increased step-by-step from 3% to 5%, then 8%, and finally 10% over the course of more than 30 years.

Where We Stand Today

As of September 1, 2025, Japan’s estimated total population has fallen below 124 million, with the working-age population (ages 15–64) now comprising just 59% of the total, according to the Statistics Bureau of the Ministry of Internal Affairs and Communications (人口推計 2025年（令和7年）9月報Population Estimates, September 2025).

As the working-age population declines, revenue from income and resident taxes—those primarily paid by the labor force—is also expected to decrease proportionally. Without innovation or structural reform, maintaining the status quo could lead to an inevitable contraction of the overall economy.

Meanwhile, social security expenditures such as healthcare and elder care continue to rise, raising serious concerns about the long-term sustainability of public finances.

What Lies Ahead?
As it becomes increasingly clear that we can no longer rely on population growth alone, maintaining—or even enhancing—income levels will require more than just economic measures. We must cultivate environments where people can work with purpose and fulfillment. At the same time, striking a sustainable balance with consumption tax—which now functions as a fiscal lifeline—will become ever more critical.
We also believe that how tax revenue is allocated can guide us toward a future we can truly look forward to.

Conclusion
How we respond to today’s demographic realities—and how we choose to live through this period of change—is ultimately up to us. By understanding the historical shifts in tax revenue and reflecting on what kind of future we want to shape, each of us can play a part in building a more sustainable society.

「相続税は日本の税収の内、どのぐらいの割合を占めるのでしょうか？」

日本の税収は、令和6年度（2024年度）に5年連続で過去最高を更新しました。

これは、以下のグラフの通り一般会計税収推移が、ここ数年継続して右肩上がりとなっていることから一目瞭然です。

※出典：税収に関する資料 : 財務省

以下は、国税庁資料による、令和6年度当初予算からの各税目の含有比率ですが、令和6年度の歳入約112兆円の内、租税収入が約6割強の69兆円として、この内相続税の占める割合は、たったの4.7％（3.3兆円）でした。それでも、租税収入の増加傾向は、消費税・所得税・法人税の堅調な推移によるものです。

国の収入（令和6（2024）年度一般会計歳入（当初予算））

※1　公債金は、公共事業費などを賄うために発行された建設公債と歳入の不足を埋め合わせるために発行された特例公債による収入であり、全てが将来返さなければならない借金です。

※出典：Ⅰ 国税庁について｜国税庁

相続税の割合が低い理由

相続税の税収割合が低い背景には、以下のような要因があります：

• 課税対象者が限られている：相続税が課されるのは、死亡者のうち約8〜9％程度。10人に1人という割合です。消費税・所得税・法人税とは異なり、保有する財産に限定され、死亡時に一度限り課税。
• 基礎控除の存在：3,000万円＋600万円×法定相続人の控除があるため、非課税となるケースが多い。
• 不動産価格の地域格差：地方では地価が低く、課税対象となる資産が少ない傾向。

それでもなぜ相続税は注目されるのか？

割合が小さいにもかかわらず、相続税が注目される理由は以下の通りです：

• 都市部に影響：都市部では不動産評価額が高く、自宅のみでも基礎控除を上回る可能性あり
• 基礎控除の効果：基礎控除が平成27年（2015年）から減少したことに伴い申告対象となる裾野が広がり、資産防衛のため関心が高まっている。
• 納税資金の準備が必要：現金以外の資産（不動産など）が多い場合、納税に苦慮するケースも。

まとめ

相続税は国税収入全体からすると約4.7％と、割合としては小さいですが、個人にとっては大きな負担となる可能性があるため、早めの対策をお勧めいたします。

What share of total tax revenue does inheritance tax represent?

“How much of Japan’s national tax revenue comes from inheritance tax?”

Japan’s tax revenue reached a record high for the fifth consecutive year in FY2024 (Reiwa 6).
As shown in the above chart, the trend of general account tax revenue has been steadily rising in recent years.

Source: Tax Revenue Data – Ministry of Finance税収に関する資料 : 財務省

According to materials from the National Tax Agency, the initial budget for FY2024 shows that out of total government revenue of approximately ¥112 trillion, tax revenue accounts for just over 60%, or about ¥69 trillion.
Of this, inheritance tax makes up only 4.7% (¥3.3 trillion).
The continued growth in tax revenue is largely driven by steady increases in consumption tax, income tax, and corporate tax.

Source: “About the National Tax Agency” – National Tax AgencyⅠ 国税庁について｜国税庁

Why Is the Share of Inheritance Tax So Low?

Several factors contribute to the relatively small share of inheritance tax in total tax revenue:

• Limited number of taxpayers: Inheritance tax applies to only about 8–9% of all deaths—roughly 1 in 10 people. Unlike consumption, income, or corporate taxes, it is levied only once at the time of death and only on owned assets.
• Basic exemption: Many inheritances are tax-free due to the exemption formula: ¥30 million + ¥6 million × number of statutory heirs.
• Regional disparities in property values: In rural areas, land prices tend to be lower, resulting in fewer taxable assets.

Why Does Inheritance Tax Still Attract Attention?

Despite its small share, inheritance tax remains a topic of concern for several reasons:

• Impact in urban areas: High property values in cities mean that even a single home can exceed the basic exemption threshold.
• Reduced exemption since 2015: The narrowing of the basic exemption in 2015 (Heisei 27) expanded the range of people required to file, increasing public interest in asset protection.
• Need for liquidity: When assets are primarily non-cash (e.g., real estate), preparing funds for tax payment can be challenging.

Conclusion

Inheritance tax accounts for approximately 4.7% of total national tax revenue—a relatively small proportion.
However, for individuals, the financial burden can be significant.
Early planning and consultation are strongly recommended.

実は、世界の相続税制度は国によって大きく異なります。

相続税が、もともと無い国（中国、マレーシア、インド、UAE、モナコなど）の他、

相続税が、現在は廃止された国（香港、シンガポール、オーストラリアなど）があります。

相続税の課税が行われる国の中でも、課税方式は様々です。

課税対象となる遺産の下限（言い換えれば基礎控除をいくらに設定するか）と、税率の組み合わせが各国異なることが特徴的です。

例えば、イギリスの場合、現行税率は一律40％で基礎控除は￡325,000（2025年の為替換算1￡＝200円として約6,500万円）です。

一方、一律税率ではなく、遺産額に応じて段階的に税率が上昇する累進課税の国としては、日本をはじめ、アメリカ、フランス、ドイツなどがあります。

日本の相続税は？

2025年現在、基礎控除は「3,000万円＋600万円×法定相続人の数」です。

ところが、平成7年から平成27年までは基礎控除は比較的大きく「5,000万円＋1,000万円×法定相続人の数」でした。基礎控除が減少したのは、バブル崩壊後に、資産再配分機能低下を回復させるための構造的な見直しの結果でした（相続税の改正に関する資料 : 財務省）。税率は10％～55％の累進課税となります。

例えば、法定相続人が、配偶者と子供2人であれば、法定相続人3名となり、基礎控除は4,800万円となります。この基礎控除を超える財産があれば、相続税の申告納税義務者に該当する可能性がある、ということになります。

 アメリカの相続税は？

連邦税と州税がありますが、日本の国税にあたる連邦税の基礎控除額は、2025年現在＄13.99million（2025年の為替換算1＄＝147円として約20億超）です。

そして、基礎控除額はトランプ減税（TCJA）の効果もあり年々上昇していました（Estate tax | Internal Revenue Service）。税率は18％～40％の累進課税となります。

基礎控除が20億となれば、まず日本との比較では次元が異なりますね。それだけ国内の富裕層に対する政策がダイナミックだと感じます。しかし、この減税政策は、2018年から2025年12月末までの時限立法だったのです。2026年1月以降に、TCJA発効前の水準に基礎控除が約半減する可能性があるのか、それとも政策延長となるのか、と注目されていました。

結局、2025年7月4日独立記念日に「One Big Beautiful Bill Act(OBBBA)」が成立し、2026年以降の基礎控除額は＄15millionに上昇し、恒久化されることとなりました。2027年以降はインフレ調整も付加される見込みです。

このように、課税対象・基礎控除額・税率の設計が国によって大きく異なり、文化や政策の違いが反映されています。

今回は、主として基礎控除の変遷と、規模の違いが分かりやすい日米の制度の概略でした。

INHERITANCE TAX AROUND THE WORLD

“Is inheritance tax common worldwide?”

In fact, inheritance tax systems vary significantly from country to country.

Some countries have no inheritance tax at all, such as China, Malaysia, India, the UAE, and Monaco.

Others have abolished inheritance tax, including Hong Kong, Singapore, and Australia.

Among countries that do levy inheritance tax, the taxation methods vary widely.

Each country has its own combination of minimum taxable estate threshold (in other words, the level of basic exemption) and tax rate structure, which is a distinctive feature of their systems.

For example, in the United Kingdom, the current inheritance tax rate is a flat 40%, with a basic exemption of £325,000 (approximately ¥65 million, based on the 2025 exchange rate of £1 = ¥200).

On the other hand, countries that apply progressive taxation, where the tax rate increases according to the value of the estate, include Japan, the United States, France, and Germany.

 Japan’s Inheritance Tax System

As of 2025, Japan’s basic exemption is calculated as:
¥30 million + ¥6 million × number of statutory heirs

From 1995 to 2015, however, the exemption was more generous:
¥50 million + ¥10 million × number of statutory heirs

This reduction was part of a structural reform aimed at restoring the asset redistribution function after the collapse of Japan’s economic bubble (Source: Ministry of Finance相続税の改正に関する資料 : 財務省).
The tax rate is progressive, ranging from 10% to 55%.

For example, if the statutory heirs include a spouse and two children (three heirs in total), the exemption would be ¥48 million.
If the estate exceeds this amount, the heirs may be subject to inheritance tax filing and payment obligations.

The U.S. Federal Estate Tax

In the U.S., both federal and state-level estate taxes exist.
The federal exemption—comparable to Japan’s national tax—is $13.99 million in 2025 (approximately ¥2 billion, assuming an exchange rate of $1 = ¥147).

This exemption amount has increased annually thanks to the Tax Cuts and Jobs Act (TCJA), often referred to as the Trump tax cuts (Source: IRS – Estate tax | Internal Revenue Service).
The federal estate tax rate ranges from 18% to 40%, also progressive.

With an exemption of ¥2 billion, the scale is clearly on a different level compared to Japan.
It reflects a more dynamic policy approach toward domestic wealth.
However, this tax relief was enacted as a temporary measure from 2018 to the end of 2025.

There was considerable attention on what would happen after January 2026—whether the exemption would revert to pre-TCJA levels (effectively halving), or whether the policy would be extended. Ultimately, on July 4, 2025—Independence Day—the “One Big Beautiful Bill Act (OBBBA)” was passed, permanently raising the exemption to $15 million per individual starting in 2026. Beginning in 2027, the exemption will also be adjusted for inflation.

Global Diversity in Inheritance Tax Design

As this example shows, taxable scope, exemption thresholds, and rate structures differ widely across countries, reflecting unique cultural and policy priorities.

This article focused on the evolution of exemption amounts and the scale differences between Japan and the United States.